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金属价格预测
铜：周三沪铜收红十字星，盘中波幅放大，下周密集大事来临前，铜市分歧可能加大。隔夜美国9月职位空缺数降至三年半最低，反映劳动力需求消退，提振联储保持降息速度。
铝：30日沪铝延续震荡，现货升贴水波动有限。近期铝锭铝棒社库延续小幅下降，消费表现较好但深度去库难度大。电解铝供需矛盾不突出，成本抬升带来提振，短期沪铝延续高位震荡，21000元上方显示一定阻力，等待回调买入为主，不宜追涨。
锌：多空围绕2.5整数关博弈。产业链利润依旧集中在矿端，冬储背景下矿山让利积极性有限，对锌价提供下方支撑。市场仍在等待美国大选靴子落地，中美政策的共振节奏对消费预期影响较大，近期一线地产交投升温，家电内需在以旧换新政策下得到提振，出口比价优势仍存，随着传统旺季结束，消费或边际小幅下滑，但市场预期仍会随着政策信号摇摆，沪锌暂以上方有顶的震荡看待。
铅：沪铅下探1.65万关键支撑后反弹，精废价格倒挂50元/吨，SMM1#铅报价对盘面贴水收窄至175元/吨，炼厂惜售情绪抬升，铅底部信号进一步加强。下游逢低采买为主，对高铅价接受度仍偏低，维持低位震荡判断。
锡：沪锡震荡收阳，现锡持平在25.52万，对交割月锡价实时升水150元。锡市基本面无新动向，国内进口原料持续紧张并可能向锡锭生产传导，而消费相对稳定，继续跟踪社库。
镍：沪镍震荡反弹，市场交投平平，基本面弱势点在于不锈钢和镍库存的高企，镍铁的支撑短期比较虚。金川升水1550元，俄镍贴水150元，电积镍升水50元，总体升贴水温和，现货供应宽裕。
钢坯：30日唐山钢坯直发成交一般，仓储现货价格报3240元/吨含税出库，下游成品材价格稳中调整，市场成交一般。唐山迁安普方坯资源出厂含税稳，报3160。（单位：元/吨）
焦炭：30日港口焦炭现货市场暂稳运行。两港贸易集港量稳中有降，港口库存暂稳运行。日照港65平，青岛港65平，两港总库存130较上周减2。现港口各品种焦炭价格如下： 贸易现汇出库： 准一级焦现货1810元/吨，一级焦现货1910元/吨，焦粒现货1520元/吨，焦末现货1050元/吨。（单位：元/吨）
期货价格
在岸人民币兑美元北京时间03:00收报7.1150，较上一交易日夜盘收盘涨130点。成交量433.71亿美元。
离岸人民币（CNH）兑美元北京时间04:59报7.1255元，较周二纽约尾盘涨173点，日内整体交投于7.1524-7.1235元区间。
周三（10月30日）纽约尾盘，ICE美元指数跌0.21%，报104.093点，美国“小非农”发布后出现一波显著的拉升，北京时间20:31（GDP数据发布后）刷新日高至104.436点，随后回吐这一波涨幅，并在02:55刷新日低至103.976点，200日均线目前处于103.832点附近。英镑兑美元跌0.38%，报1.2965，英国财政大臣Reeves开始发布秋季预算报告之初，于20:48刷新日低至1.2937，随后反抽，于22:27刷新日高至1.3043。
周三（10月30日）纽约尾盘，CME比特币期货BTC主力合约报73665.00美元，较周三纽约尾盘涨0.44%，北京时间21:45曾跌至7213.05美元，10月29日曾达到74485.00美元。现货比特币最近24小时整体上大致持平，报72288美元，10月30日也曾达到73563.59美元。CME以太币期货DCR主力合约报2700.00美元，较周三涨1.58%。
周三（10月30日）纽约尾盘，现货黄金上涨0.43%，报2786.58美元/盎司，北京时间02:06曾涨至2790.02美元创历史新高，21:36（美国“小非农”和GDP数据发布后、英国秋季预算报告披露期间）一度回落至2770.97美元。现货白银跌1.98%，报33.7717美元/盎司，21:36刷新日低至33.4125美元。COMEX黄金期货上涨0.67%，报2799.50美元/盎司，02:07（电子交易盘）刷新盘中历史高位至2801.80美元。COMEX白银期货跌1.98%，报33.935美元/盎司，21:37曾跌至33.565美元。COMEX铜期货跌0.01%，报4.3600美元/磅。
周三（10月30日）纽约尾盘，美国10年期基准国债收益率上涨2.01个基点，报4.2742%，北京时间21:56（美国GDP数据出炉后、英国财政大臣Reeves已经开始披露秋季预算报告）刷新日低至4.1962%，随后反弹，03:18涨至4.2883%，29日曾涨至4.3365%创7月初以来新高。两年期美债收益率涨7.19个基点，报4.1682%，日内交投于4.0716%-4.1723%区间。三个月期国库券/10年期美债收益率利差涨4.288个基点，报-30.303个基点。02/10年期美债收益率利差跌4.578个基点，报+10.797个基点。美国10年期通胀保值国债（TIPS）收益率跌0.98个基点，报1.9289%。
周三（10月30日）欧市尾盘，德国10年期国债收益率上涨5.1个基点，报2.388%，逼近7月26日顶部2.460%。 两年期德债收益率涨11.8个基点，刷新日高至2.260%，北京时间16:58曾刷新日低至2.109%；30年期德债收益率跌1.2个基点，报2.619%。2/10年期德债收益率利差跌6.708个基点，报+12.636个基点。
周三（10月30日）欧市尾盘，英国10年期国债收益率上涨3.7个基点，报4.352%，北京时间20:54（美国GDP数据出炉后、英国财政大臣开始介绍秋季预算后）刷新日低至4.196%，随后震荡上行，23:07涨至4.411%，逼近2023年11月2日顶部4.486%和当年10月23日顶部4.737%。两年期英债收益率涨6.0个基点，报4.319%，20:54刷新日低至4.148%之后，也反弹至4.387%，逼近6月10日顶部4.443%。30年期英债收益率涨4.1个基点，50年期英债收益率涨4.5个基点。2/10年期英债收益率利差跌2.719个基点，报+2.762个基点。
WTI 12月原油期货收涨1.40美元，涨幅超过2.08%，报68.61美元/桶，脱离9月26日以来最低收盘位。 布伦特12月原油期货收涨1.56美元，涨超2.19%，报72.68美元/桶，也摆脱9月26日以来最低收盘位。 NYMEX 12月天然气期货收跌约0.49%，报2.8450美元/百万英热单位。NYMEX 11月汽油期货收报1.9957美元/加仑，NYMEX 11月取暖油期货收报2.1876美元/加仑。
上期所原油期货2412合约夜盘收涨1.09%，报519.90元人民币/桶。 沪金夜盘收涨0.40%，沪银收跌1.47%。
LME期铜收涨8美元，报9538美元/吨。 LME期铝收跌43美元，报2616美元/吨。 LME期锌收跌36美元，报3086美元/吨。 LME期铅收平，报2004美元/吨。 LME期镍收跌57美元，报15816美元/吨。 LME期锡收跌134美元，报30950美元/吨。 LME期钴收平，报24300美元/吨。
国际铜夜盘收跌0.38%，沪铜收跌0.30%，沪铝收跌0.41%，沪锌收跌0.34%，沪铅收涨0.42%，沪镍收跌0.66%，沪锡收跌1.01%。氧化铝夜盘收跌1.59%。不锈钢夜盘收跌0.18%。
纯碱夜盘收涨2.07%，沥青涨1.7%，苯乙烯涨1.08%，烧碱、棕榈油、低硫燃油、纸浆、豆粕、菜粕等至多涨0.9%。螺纹钢夜盘则收跌0.03%，铁矿石跌0.13%，白糖跌0.29%，燃油跌0.47%，焦炭跌1.68%，焦煤跌2.17%。
宏观与行业要闻
1、美国GDP数据显示出高利率的影响
分析师表示，美国经济第三季度仍在蓬勃发展，但在高利率的重压下有所放缓。美国经济分析局的初步数据显示，美国第二季度GDP年化增长率为2.8%，低于第二季度的3%。消费者支出、出口和联邦政府支出推动了经济活动，而进口的增加抑制了第三季度的增长。经济分析局表示，经济放缓“主要反映了私人库存投资的下滑和住宅固定投资的大幅下降。”今天公布的数据还显示，第三季度个人收入增长放缓，储蓄下降，可能会支持货币宽松政策。
2、凯投宏观：澳洲联储仍将在2025年第一季度降息
凯投宏观分析师Abhijit Surya表示，澳洲联储几乎肯定会在下周的会议上维持利率不变。澳大利亚第三季度总体通胀率下降，但主要是由于一次性的价格冲击，而澳洲联储已表示将忽略这些冲击。Surya表示，虽然基础通胀并不乐观，但澳洲联储仍无法宣布对抗通胀的战争取得胜利。虽然就业市场吃紧，但经济活动依然疲弱，不可能一直无视经济的引力。仍然预计澳洲联储将从2025年第一季度开始适度宽松周期，但市场尚未完全消化到2025年中期之前的首次降息。
3、机构：德国经济出现复苏迹象
Hauck Aufhaeuser Lampe Privatbank在一份报告中说，在许多结构性弱点的重压下，德国经济正显示出复苏的迹象。德国第三季度GDP经调整后较上季度增长0.2%，超过了《华尔街日报》调查中分析师预期的下降0.1%。然而，德意志银行首席经济学家亚历山大•克鲁格（Alexander Krueger）表示，德国经济仍远未达到“典型的经济复苏”。“增长前景介于停滞和缓慢之间，”他表示。他说，企业可能会继续应对缩短工时、裁员和将生产转移到国外的问题。
4、刘煜辉：如果特朗普当选，黄金很快会突破3000美金
谈及目前的美国大选，刘煜辉直言，“马斯克这么聪明的一个人，他一定是做了精准的数据调研，才会完全一边倒地选边站”。 不过，在刘煜辉看来，特朗普身上凝聚了很多不可能三角。“比如他要减税，要财政大规模扩张，同时要快速地降息，快速推降通胀。大家知道这三个目标是不可能同时成立的，充满着矛盾”。 刘煜辉还认为，由于AI所代表的新技术革命到了转换的关键窗口期，AI所带来的巨大利益面临着重新归置和分配。“像英伟达分掉蛋糕的80%、90%，这样的状态一定要重新分配，否则会严重制约AI对经济的进一步渗透，会成为AI渗透得严重障碍”。 他认为，最近美国经济成长的动能显著放缓背后的原因正是在一点。 刘煜辉还预测，如果特朗普当选，黄金很快就会突破3000美金，“这应该是一个大概率的事件”。
5、中金：美国经济正在走向软着陆 美联储暂不需要大幅度降息
中金研报称，美国2024年三季度实际GDP环比折年率2.8%，略低于市场预期的3.0%，也较二季度的3.0%小幅回落，但仍是一份亮眼的答卷。分项来看，个人消费支出强劲，企业设备投资扩张，出口与政府开支提速，表明美国经济增长仍然健康。相对偏弱的是房地产投资和建筑投资，显示高利率仍在产生抑制作用。此外，三季度通胀进一步回落，意味着美国经济正在走向软着陆。我们认为美联储暂不需要大幅度降息，预计下周降息25个基点，12月份是否跳过降息将视通胀进展而定。
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